从未富先老到变老为富，养老产业谋变

更新时间：2025-03-13 16:24  浏览量：1

老龄化是如今很多国家正面临的社会难题。如何应对老龄化，中国也在探索解决之道。从建设15分钟养老服务圈到加快制定养老服务法，在全国两会这个重要的政治舞台上，人大代表、政协委员们对于养老相关问题提出了诸多具有建设性的建议和提案。

当前，正在经历人类历史上规模最大、速度最快的老龄化进程。国家统计局数据显示，截至2023年底，我国60岁及以上人口达2.97亿，占总人口比例21.1%，65岁及以上人口占比15.4%，远超联合国定义的“深度老龄化”标准。

与发达国家“边富边老”不同，中国在人均GDP刚迈过1.2万美元门槛时就遭遇了“银发浪潮”，养老资源供给不足、代际赡养压力加剧、传统家庭模式瓦解等问题交织，倒逼养老产业展开一场深刻的供给侧改革。

在保险业，泰康保险集团（以下简称“泰康”）很早就关注到趋势的到来，积极拥抱“长寿时代”。

2007年泰康试水进入养老服务领域，2009年率先获得保险业养老社区试点资格，2012年推出对接养老社区的大额年金产品“幸福有约”，并开始在全国重资产建造养老社区。养老和医疗密不可分，泰康又开始打造多层次医疗服务网络，打造医养融合“试验田”。如今，泰康正进一步构建机构养老、社区养老和居家养老三位一体的“养联体”模式，打造了多层次养老服务新样本，为实现老有所养、老有所为、老有所乐发挥金融力量。

老龄化社会的“失与得”

老龄化浪潮正以更快速度席卷社会，养老与健康保障话题已成全民热议焦点。

据国家卫健委预测，到2035年左右，60岁及以上的老年人口将超过4亿，占总人口的比例将超过30%，届时中国将进入重度老龄化阶段。

与此同时，“未富先老”“未备先老”等特点逐步显现，当前，多数“80后”为“421”家庭结构（4位老人、2位中年人、1个孩子），独生子女家庭的赡养压力可以预见，传统家庭养老中，经济与精力双重透支将成为普遍困境。

硬币的另一面，人口老龄化也催生了新的消费需求和市场机遇。随着老年人口数量的增加和预期寿命的延长，长寿时代催生长寿经济，老龄消费市场蕴含着庞大的消费潜能。

有效应对人口老龄化挑战，做好养老金融大文章是破题关键。金融监管总局发布的《关于银行业保险业做好金融“五篇大文章”的指导意见》明确提出，在风险有效隔离的基础上，支持保险机构以适当方式参与养老服务体系建设，探索实现长期护理、风险保障与机构养老、社区养老等服务有效衔接。

对于金融机构来说，探索构建契合我国国情的养老金融发展模式，既是应对人口老龄化挑战、完善多层次养老保障体系的关键举措，也是发挥金融跨期资源配置优势、推动养老事业与产业协同发展的战略选择。

险企加速布局养老产业

过去一年，关于养老方面的政策，国家和地方密集发布。一方面缓解企业在初期阶段面临的高成本、长周期及盈利难题；另一方面，通过优化支付模式逐步解决老年群体刚需支付障碍。

在一系列政策指引下，保险业着眼于养老保障的供需不平衡，在产品创新与服务探索方面进行了一系列尝试。

《中国养老金融发展报告（2024）》指出，保险行业主要以“重资产－中资产－轻资产”方式布局养老产业。为突破业务收入增长瓶颈，70%以上的寿险公司开启养老业务战略，通过自建、租赁、合作等方式纷纷布局养老产业。特别是千亿元保险业务收入的头部保险公司，90%开始进军养老产业，以期在资产端获取养老产业中长期投资收益，在负债端与客户需求相匹配。

泰康是养老产业的“先行者”之一。早在2007年，洞察未富先老的社会趋势，泰康进军养老产业，并把CCRC（持续照料退休社区）养老社区模式引入中国，推动了养老产业创新性变革，并在此后坚持布局养老设施建设。

这背后，既是险资优势的发挥，也是泰康战略的坚定。

保险资金久期长，具有跨周期属性，是重要的“耐心资本”，与养老产业投资需求天然契合。泰坚持发展长期资本、耐心资本，加大对养老事业和养老产业的金融支持力度，累计投入近500亿元投资建设运营医养。目前泰康之家、泰康医疗、泰康拜博口腔等共同组成的“长寿社区+长寿医疗”相关布局280家，覆盖56座城市，为打造“医养融合”的“试验田”，奠定了坚实的基础。其中，“泰康之家”已在全国36个重点城市布局了43个项目，其中22个城市24家社区开业运营，在住居民数量也快速突破了16000人，以高品质的养老服务，助力发展银发经济。

由此可见，在养老服务市场中，商业保险机构是服务的供给方，更是服务的支付方。对于保险机构而言，扮演好这两个角色，尤为重要。泰康在战略层面，坚持深耕寿险产业链，创新性地将人身保险与医养服务结合，在传统寿险的“负债端”和“投资端”二维结构中，加入医养的“服务端”，形成“支付+服务+投资”三端协同的新寿险商业模式。通过投资、建设和运营医养康宁实体，切实满足人们对养老和健康的刚性需求，让寿险更好地服务实体经济。

贯通协调不同服务形态

国家卫生健康委2024年5月公布的数据显示，目前全国具备医疗卫生机构资质并进行养老机构备案的医养结合机构有7800多家，床位总数达200万张，全国医疗卫生机构和养老机构签约合作8.7万对。

规模逐渐扩大，业内开始更为关注医、护、养的综合服务，行业探索医养结合的模式也进一步将医疗、养老、护理等前后端服务与保障深度融合，从规模竞赛转向服务深耕。

当前，一些一线城市的养老机构逐渐饱和，行业竞争焦点已从简单的床位规模竞争，逐步转向服务品质提升与运营管理优化的高阶赛道。以北京为例，北京养老协会6月份发布的《北京市养老机构行业发展报告》显示，截至2024年3月，北京市养老机构总数达578个，床位总数10.9万张，入住老年人近4.5万人。但剔除尚未收住老年人的机构后，北京全市养老机构平均入住率仅为45%。

据了解，很多养老机构将目标客群定位为低龄、健康的活力老人，但这部分人群更倾向居家养老或社区活动，真正需要专业护理的高龄、失能、失智老人却面临服务短缺，如此供需错配也导致床位闲置。年初发布的《关于深化养老服务改革发展的意见》也提到，贯通协调居家社区机构三类养老服务形态、巩固居家养老基础作用、强化社区养老依托作用、优化机构养老专业支撑作用、促进医养结合。

在这些行业痛点面前，泰康做出领先探索。如今，泰康加速布局，打造机构养老、社区养老和居家养老三位一体的城市“养联体”模式。

所谓养联体，就是依托该集团在每个核心城市的大规模旗舰园区，通过整合医疗资源、服务团队和管理体系，为周边社区和居家老人提供全方位的养老服务。这种服务模式不仅提高了养老服务的效率和质量，还实现了资源的最大化利用。以点带面，服务辐射至整个社区，开启养老服务网络建设的全新实践。

在北京，泰康之家已经落地了泰康之家·燕园养老社区及泰康燕园康复医院、东城和平里街道养老服务中心（泰康之家·和平府）、海淀区西北旺镇养老服务中心、泰康之家·北清府四个养老项目，逐步形成了“大型CCRC（持续照料退休社区）+城区养老公寓+综合养老服务中心”的多层次养老服务组合。

满足“双重需求”

今年全国两会代表委员带来的议案提案中，有不少是关于养老话题。如全国政协委员、四川大学华西医院教授甘华田建议，完善社区居家养老服务体系，引入社会力量参与，建设“15分钟养老服务圈”，破解“养老服务最后一公里”难题，引发了各界广泛讨论。

社区居家养老作为一种结合家庭照顾和社区服务的养老模式，能够满足老年人对家庭温暖和社区支持的双重需求。

以泰康之家·和平府为例，为了让长者在家庭、在社区、在机构，都能够享受到方便可及的服务，和平府的医务室与燕园康复医院有着紧密的垂直关系，燕园康复医院的专家会定期到和平府查房，为这里的老人提供专业的医疗服务。同时，和平府还充分利用燕园的人才梯队和服务输出管理优势，确保为老人提供高品质的养老服务。

“泰康已在全国36个核心城市布局CCRC养老社区，从人才队伍到服务体系，经过长时间的积累，已经形成了一套成熟的运营模式，一套高品质的服务流程和标准，有能力对外进行标准化和专业化输出。”泰康之家副总裁兼养老事业部总经理徐晓欢表示，泰康之家·和平府便是一次创新性的尝试，基于泰康之家·燕园这个核心基地，得以进行成长性的孵化。

实际上，和平府还承担了东城区综合为老服务中心的职能，为周边居民提供养老服务。比如，和平府的餐饮团队在为机构内老人提供餐饮服务的同时，也向周边老人、居民开放就餐服务。老年大学课程也是如此，既满足了机构内老人的学习需求，又向周边老人提供了学习机会。

从规模扩张到服务深耕，再到满足新需求，本质是养老产业价值内核的升级。当产业布局与人文关怀在养老场景中深度融合，养老才能真正实现从“生存保障”到“品质生活”的跨越。正如政策文件所强调：“不断增强老年人的获得感、幸福感、安全感”。