大额存单退出历史舞台，银行释放何种转型信号？

发布时间：2025-12-08 10:48:14 浏览量：35

集体取消大额订单了释放什么信号？

六大行，怎么突然集体取消大额订单了？这是不是有什么大事了？银行被套的受不了了。目前这些大银行手里面拿着的都是5年期存款利率在2到2.5利息的订单，现在10年期国债收益率才1.8。要是拿着1.8借到的钱的成本直接放到了银行，不变成了净息差套利了吗？

倒是借不到1.8，但是有人可以。国家收益率是全市场借钱的定价锚，国家才能按照1.8。央企能不能2.1、2.3？还是比2.5的长期大额存单利率要低。这样在市场上用信用找点钱，不就把银行的利息套的都受不了，也不至于直接取消了。

银行连钱都不要了吗？别听那些财经演员瞎带节奏，银行赚钱不是存贷利息差，银行赚钱是期限错配。存款利率谁定价的？贷款利率谁定价的？不都是央行。央行说只能赚那么多，那些是利润吗？那些对于银行来说就像税一样的，真正的是期限错配。

一年不需要用钱连续的人把钱放到了银行，然后银行把这笔钱贷给了一个需要用钱五年的人。这样一年的只拿了一年的利息，但是五年的给银行付了五年的利息，这部分才是银行的利润。现在要钱的人不够多了吗？所以5年熟不熟？就是平时商业贷利率。

取消了5年的明显是30年，要贷款的人少了吗？不要大量的钱都空出来，未来是不是得通胀了？这就是带节奏的后果了。目前状况是通缩，通缩是什么概念？名义利率为正值，市场拿钱的成本高。因为实际利率是名义利率去减通胀，通胀为负值的时候是不是负负得正？所以越通缩的这个时候反而实际利率在往上走。

如果未来要通胀，银行为什么现在不早点锁定2-2.5的资金成本未来去放贷？现在是贷款端的定价在倒逼存款端的定价。去年在套银行的钱，银行也在套央行的钱。去年底的时候银行拿了大笔的钱疯狂买入央行的长期国债，把10年期国债收益率从2.1都压进到了最夸张的时候1.6。连股市在去年924之后年底的那一波都被银行给买崩了。